المبيعات والتجارة في الخدمات المصرفية الاستثمارية | وول ستريت
ما هو البيع والتداول؟
المبيعات والتداول هي إحدى الوظائف الرئيسية التي يؤديها البنك الاستثماري في الدولة حيث يقوم فريق مبيعات الخدمات المصرفية الاستثمارية بتوجيه العملاء لأفكار التداول وفريق المتداولين الذين يقومون بالأنشطة المتعلقة بشراء وبيع الأوراق المالية والأدوات المالية الأخرى في السوق لنفسها أو نيابة عن عملائها.
إنها مقالة الفيديو الرابعة من أصل 9 سلسلة حول نظرة عامة على الخدمات المصرفية الاستثمارية.
- الجزء 1 - الاستثمار المصرفي مقابل الخدمات المصرفية التجارية
- الجزء الثاني - بحوث الأسهم
- الجزء 3 - ما هي شركة إدارة الأصول
- الجزء 4 - المبيعات والتجارة
- الجزء 5 - الطرح الخاص
- الجزء 6 - متعهدو الاكتتاب
- الجزء 7 - عمليات الاندماج والاستحواذ
- الجزء الثامن - إعادة الهيكلة والتنظيم
- الجزء 9 - مسؤوليات الاستثمار المصرفي
إذا كنت ترغب في تعلم الاندماج والاستحواذ بشكل احترافي ، فقد ترغب في إلقاء نظرة على أكثر من 25 ساعة فيديو لتدريب عمليات الاندماج والاستحواذ.
في هذا ، نناقش ما يلي -
- ما هي المبيعات والتداول في الخدمات المصرفية الاستثمارية؟
- وظيفة قسم المبيعات في الخدمات المصرفية الاستثمارية
- وظيفة قسم التداول في الخدمات المصرفية الاستثمارية
بيان المبيعات والتداول
ما هي المبيعات والتداول في الخدمات المصرفية الاستثمارية؟
يلعب قسم أبحاث الأسهم والمبيعات والتجارة دورًا حيويًا ، ويعملان بطريقة متكاملة للغاية. لذلك ، من المهم بنفس القدر بالنسبة لنا أن نفهم المقصود بالمبيعات وما المقصود بالتداول لأن هذا هو قلب وروح البحث والتداول الذي يجني الأموال للبنك الاستثماري. لذلك دعونا الآن نلقي نظرة على كيفية عمل قسم المبيعات والتداول داخل شركة الخدمات المصرفية الاستثمارية. لذلك نحن نتحدث عن بنك استثماري وهو بنك استثماري متكامل حيث يوجد قسم أبحاث بالإضافة إلى قسم مبيعات وتداول. إذن ما يحدث هو عندما يخرج قسم الأبحاث بمجموعته الخاصة من التقارير ، الشراء والبيع لأسهم معينة ، أو يتحدثون إلى المستثمرين المؤسسيين ، أو يرسلون مجموعة تقارير الأسهم الخاصة بهم في الصباح إلى المستثمرين.الآن قد يقتنع المستثمرون المؤسسيون بفكرة التداول على هذه الأوراق المالية لأنهم قد يؤمنون بتوصية قسم الأبحاث. قد يتطلعون إلى تنفيذ صفقات معينة ، لذلك لنقل ، على سبيل المثال ، قد يكون صندوق مشترك معين مهتمًا بشراء Microsoft Stock لنفترض أنه يصل إلى 10 ملايين دولار. وبالتالي ، ما يحدث هو أنه عندما تحدث هذه الصفقات الكبيرة ، 10 ملايين دولار ، 20 مليون دولار ، وما إلى ذلك ، ما يجب على البنك الاستثماري فعله هو أن يحاولوا التوفيق بين المشترين والبائع دون التأثير على سعر التنفيذ الفعلي إلى حد كبير. لذا دعنا نقول ما إذا كان هناك طلب بقيمة 100 مليون دولار على Microsoft ، أي طلب ضخم على وجه التحديد. إذا بدأ تنفيذ الأمر من خلال الأوامر ، فمن الواضح أن سعر السهم سيرتفع ويصعد لأنهم سيكونون قليلًا من البائعين. ومع ذلك،زخم الشراء لا يزال قائما. قد يعكس ذلك أن سعر Microsoft قد يقفز بنسبة 5٪ أو 10٪ ، أو أنا فقط أتكهن بهذا الجزء ، لكن نعم ، قد يقفز. لذا فإن ما يفعله البنك الاستثماري بينهما هو أنهما يتطابقان مع المشترين والبائعين ويحاولون الحفاظ على سعر التنفيذ أو السعر الذي سيشترون به عند الحد الأدنى. الآن يقومون أيضًا بشراء وبيع الأوراق المالية من حساباتهم لتسهيل تداول الأوراق المالية في بعض الأحيان.الآن يقومون أيضًا بشراء وبيع الأوراق المالية من حساباتهم لتسهيل تداول الأوراق المالية في بعض الأحيان.الآن يقومون أيضًا بشراء وبيع الأوراق المالية من حساباتهم لتسهيل تداول الأوراق المالية في بعض الأحيان.
قسم المبيعات في الخدمات المصرفية الاستثمارية
لذلك دعونا نلقي نظرة على كيفية عمل قسم المبيعات الآن بالضبط. لذلك هناك قسمان صغيران منفصلان داخل قسم المبيعات والتجارة ؛ يعتقد المرء أنه قسم المبيعات. ومن ثم ، فإن ما يحدث داخل قسم المبيعات هو التفكير في أن قسم الأبحاث يخرج بمكالماته أولاً في الصباح قبل بدء السوق ، لذلك ما قد يفعله رجل المبيعات هذا هو أنه يحضر شيئًا يسمى الاجتماع الصباحي. الآن ، ما يدور حوله الاجتماع الصباحي هو أن يحضر البحث ورئيس البحث ، بالإضافة إلى موظفي المبيعات والمبيعات ، الاجتماع لفهم ما هي المكالمات الفعلية لهذا اليوم. لنفترض ، على سبيل المثال ، كما قلت ، قد تكون Microsoft عملية شراء ،لذا فهم هنا المحلل فيما يتعلق بالسبب الذي يجعله يشتري أو يبيع المبيعات ووظيفة التداول هي في الأساس التحدث إلى هؤلاء المستثمرين المؤسسيين وإخبارهم أن سهمك الخاص يتحرك صعودًا أو ربما ينخفض. لذلك قد يفكر مدير المحفظة المكتوب في تنفيذ صفقات معينة في اتجاه المبيعات من البنوك الاستثمارية ، لذلك هذه هي الطريقة التي يعمل بها رجال المبيعات بشكل أساسي. بين المبيعات ، يكون الرجال أيضًا مسؤولين عن التواصل المستمر بين محلل البحث وكذلك التاجر من البنك الاستثماري. ومن ثم ، كما قلت ، فإن محلل الأبحاث هو شخص يقوم بإعداد تقرير البحث ، توصية البيع والشراء ؛ يستمع موظفو المبيعات إلى هذه التوصيات ويتحدثون إلى مديري المحافظ. لنقل إذا كان هناك صفقة بقيمة 10 ملايين دولار و 20 مليون دولار سيتم تنفيذها ،يقوم موظفو المبيعات بعد ذلك بتمرير هذه التجارة إلى المتداولين من البنوك الاستثمارية ، لذلك يعد هذا قسمًا للتداول.
قسم التداول في الخدمات المصرفية الاستثمارية
دعونا نرى كيف يعمل التداول. الآن ، ما هو الهدف الأساسي من التداول؟ كما قلت ، يحتاج المتداولون السابقون إلى تنفيذ صفقة شراء أو بيع الأوراق المالية نيابة عن عملاء مؤسسيين والتأكد من أن سعر التنفيذ عند الحد الأدنى. لذلك هم الذين ينظرون باستمرار إلى الرسوم البيانية للسعر دقيقة بدقيقة وهم يستخدمون بالكامل محطات بلومبيرج وهم على محطات التداول يقومون بمجموعة من عمليات التنفيذ. إنهم يتداولون نيابة عن عملائهم المؤسسيين في العديد من المتداولين ، في الواقع ، هم خبراء في القطاع ، بعضهم متخصص في أسهم التكنولوجيا ، والآخر قد يكون سلع استهلاكية ، وشركة فارما ، وما إلى ذلك ، لذا فهذه هي المبيعات الإجمالية ووظيفة التداول ، يجد المتداول الحد الأدنى لسعر التنفيذ للمستثمرين المؤسسيين.
