مفاهيم سوق بلومبرج - BMC | دليل المبتدئين الكامل

مفاهيم سوق بلومبرج أو BMC

اختبار Bloomberg Market Concepts عبارة عن دورة تدريبية عبر الإنترنت تهدف إلى تقديم أساسيات التمويل للمهنيين الماليين الطموحين. كان هناك عدد من الدورات التدريبية وعبر الإنترنت بالإضافة إلى برامج الاتصال المصممة لجعل الطلاب والمهنيين المبتدئين على دراية بالمبادئ الأساسية للتمويل وجعلهم مجهزين بشكل أفضل للتعامل مع التحديات المهنية في مجال التمويل.

يتم تقديم هذه الدورة من قبل معهد بلومبرج ، وهو مؤسسة معترف بها عالميًا تعمل في نشر المعلومات حول المجالات المالية المختلفة ومساعدة المهنيين على تطوير مهاراتهم وقدراتهم بالطريقة المرغوبة. تعتبر Bloomberg Market Concepts عبارة عن دورة تدريبية متخصصة عبر الإنترنت تركز بشكل أساسي على مفاهيم السوق ، كما يوحي الاسم ، وهي الأنسب لأي شخص يرغب في تطوير مهنة موجهة نحو السوق.

في سياق هذه المقالة ، سنشرح مخطط هذه الدورة وهيكلها ومحتوياتها بالتفصيل إلى جانب مناقشة الفوائد المحتملة للمشاركين.

    ما هي مفاهيم سوق بلومبرج؟


    • بلومبيرج ماركت كونسبت هي دورة تعليمية إلكترونية سريعة الخطى تقدمها بلومبرج يمكن إكمالها في غضون أسبوع ويتم منح المشاركين شهادة إتمام في نهاية الدورة.
    • تتضمن هذه الدورة التدريبية بشكل أساسي 8 ساعات من دروس الفيديو التعليمية التي تستخدم بيانات ومؤشرات وتحليلات وقصص إخبارية بلومبيرج لنقل المعرفة بأساسيات السوق إلى المشاركين.
    • تنقسم مادة الدورة التدريبية إلى 4 وحدات مخصصة لقطاعات سوق محددة ويتم تقديم 120 سؤال تقييم للمشاركين في جميع الوحدات.
    • عامل جذب رئيسي آخر للدورة هو أنها تعرف المشاركين على Bloomberg Terminal ، والتي غالبًا ما تستخدمها شركات الخدمات المالية لعرض وقراءة وتفسير البيانات المالية من أنواع مختلفة.

    تنسيق التعليم الإلكتروني لمفهوم سوق بلومبرج


    ما يجعل هذه الدورة التدريبية شائعة جدًا وسهلة الإدارة هو نوع المرونة التي توفرها. يمكن للمرء تناولها وإكمالها من خلال Bloomberg Terminal في الحرم الجامعي ، أو القيام بذلك جنبًا إلى جنب مع تعدد المهام في العمل أو قضاء بعض الوقت لإكمال الدورة التدريبية في المنزل. ومع ذلك ، يوصى بشدة بعدم الاستخفاف بالدورة وتخصيص وقت كافٍ لاستعراض المحتويات وإتقانها حتى تتمكن من الاستفادة الكاملة من حيث اكتساب المعرفة والمهارات والقدرات المفيدة.

    يجب أن يكون لديك حق الوصول إلى الفلاش لتتمكن من عرض المحتوى عبر الإنترنت. سيكون من الأفضل استخدام جهاز كمبيوتر أو كمبيوتر محمول لهذا الغرض بدلاً من الاعتماد على جهاز لوحي أو هاتف ذكي لهذا الغرض. كما أن المواد التعليمية في شكل مقاطع فيديو ليست نموذجية بمعنى أن الشخص يكتب على السبورة ويشرح المفاهيم. بدلاً من ذلك ، يتم استخدام دراسات الحالة وبيانات Bloomberg والتحليلات والمؤشرات والقصص الإخبارية لتقديم المفاهيم وتطبيقها بطريقة مثيرة للاهتمام. يعمل بيم فوكس ومونيكا بيرتران من معهد بلومبرج كرواة فيديو في محاولة لتسهيل فهم المشاركين للمحتوى بشكل أفضل وفهم المفاهيم دون صعوبة كبيرة.

    لماذا تُستخدم دراسات الحالة الواقعية في BMC؟


    قد يتساءل المرء عن سبب اعتماد بلومبرج على دراسات الحالة الواقعية لتوضيح المفاهيم المقدمة في هذه الدورة. ربما كان أحد الأسباب الرئيسية هو جعلها أكثر انخراطًا وملاءمة للمشاركين وعندما يدرسون أحداثًا مهمة في الحياة الواقعية مثل الكساد الكبير ، وبريتون وودز والانهيار العالمي الأخير ، يصبح حفظ المفاهيم أسهل بكثير في هذا السياق. بالإضافة إلى ذلك ، يمكن أن تكون معرفة سيناريوهات العالم الحقيقي مفيدة جدًا للمشاركين أثناء الظهور في المقابلات.

    وحدات دورة فحص مفاهيم سوق بلومبرج


    المصدر: معهد بلومبرج

    يتكون BMC من 4 وحدات أساسية:

    1. المؤشرات الاقتصادية
    2. العملات
    3. دخل ثابت
    4. الأسهم

    بالنسبة للمبتدئين ، يمكن أن يكون اكتساب نظرة ثاقبة لقطاعات السوق هذه مفيدًا ومفيدًا للغاية. ومع ذلك ، لا ينبغي اعتباره معالجة شاملة لأي من هذه القطاعات بأي حال من الأحوال. محتوى الدورة هو إلى حد ما تمهيدي بطبيعته ، مع تقديم معلومات كافية فقط بمساعدة الرسوم التوضيحية والرسومات الواقعية التي من شأنها مساعدتهم على البدء دون بذل الكثير من الجهد.

    تعمل هذه الدورة أيضًا على تعريف المشاركين على محطة بلومبيرج التي تستخدم عادة من قبل شركات الخدمات المالية. إلى جانب محتويات الدورة التدريبية ، سيتم تعريف المشاركين بوظائف Bloomberg Terminal الجديدة في كل خطوة والتي يمكن أن تساعد في استرداد البيانات الموجودة على الجهاز وعرضها وقراءتها وتفسيرها. إنه يوفر نوعًا من التعرض العملي المحدود لـ Bloomberg Terminal والذي يمكن أن يكون مفيدًا لاحقًا.

    تتكون كل وحدة من هذه الوحدات من عدة وحدات فرعية ومن المتوقع أن يكتسب المشاركون معرفة وحدة فرعية واحدة على الأقل لكل جلسة. بعد ذلك ، سنقدم لمحة موجزة عن كل وحدة من الوحدات الأساسية لإعطاء القراء فكرة عما سيتعلمونه بالضبط من الدورة.

    وحدة BMC 1: المؤشرات الاقتصادية


    المصدر: معهد بلومبرج

    لمحة موجزة:

    • تساعد هذه الوحدة على فهم أهمية المؤشرات الاقتصادية الأولية وكيفية استخدامها من قبل المستثمرين للحصول على فكرة عن صحة الاقتصاد.
    • يساعدهم على فهم الشكل الذي يتم به نشر المؤشرات الاقتصادية وكيف يمكن تحليلها
    • اكتساب فهم للمؤشرات الاقتصادية الجيدة.
    • تقنيات دراسة المؤشرات الاقتصادية

    الوحدات الفرعية

    ؟؟ المؤشرات الاقتصادية ؟؟ تنقسم إلى 3 وحدات فرعية وهي:

    1. أساسي من الناتج المحلي الإجمالي
    2. مراقبة الناتج المحلي الإجمالي
    3. توقع الناتج المحلي الإجمالي

    سيكون من المناسب هنا أيضًا عرض موجز لكل وحدة من الوحدات الفرعية:

    # 1 - الأساسي للناتج المحلي الإجمالي

    يعتبر نمو الناتج المحلي الإجمالي الحقيقي بمثابة مؤشر اقتصادي ذو أهمية رئيسية للمستثمرين والذي يظهر بوضوح النمو الاقتصادي الحالي وتوقعات النمو المستقبلي. نظرًا لأن نمو الناتج المحلي الإجمالي دوري بطبيعته ، فإنه يساعد المستثمرين في الحصول على فكرة عن مكانة الاقتصاد من حيث هذا النمو الدوري.

    # 2 - مراقبة الناتج المحلي الإجمالي

    على الرغم من أهميتها الواضحة ، إلا أن أرقام الناتج المحلي الإجمالي تمثل نوعًا ما حالة الاقتصاد ؟؟ كما كانت ؟؟ منذ بعض الوقت ، بدلاً من وضعها الحالي. ويرجع ذلك في المقام الأول إلى أن أرقام الناتج المحلي الإجمالي تُحسب على أساس ربع سنوي ، ويستغرق الأمر بعض الوقت حتى تتمكن السلطات من التوصل إلى الرقم الدقيق والإعلان عنه علنًا. بدلاً من ذلك ، تجذب المؤشرات الشهرية ، بما في ذلك مؤشر مديري المشتريات وقوائم الرواتب غير الزراعية التي يتم الإعلان عنها بسرعة ، اهتمامًا أوسع بين المستثمرين. وعادة ما ترتبط هذه أيضًا ارتباطًا وثيقًا بالناتج المحلي الإجمالي ويمكن أن يكون لها تأثير كبير.

    # 3- توقع الناتج المحلي الإجمالي

    غالبًا ما ينشر المحللون احتمالية أداء المؤشرات الاقتصادية. على الرغم من أن هذه التقديرات ليست في طبيعتها بالضبط ، إلا أنها غالبًا ما تستند إلى نماذج اقتصادية محاكية توفر نظرة عامة عامة على كيفية أداء الاقتصاد في المستقبل القريب. يحاول المستثمرون تقييم الحالة المزاجية للاقتصاد بناءً على مدى تشاؤم أو تفاؤل المؤشرات السائدة بالإضافة إلى التقييمات المستقبلية لكبار الخبراء. هذا يساعدهم على تحديد نقاط الانعطاف المحتملة وبناء القرارات الاقتصادية الرئيسية عليها.

    انظر أيضًا إلى أهم 10 مؤشرات اقتصادية يجب مراقبتها

    وظائف بلومبيرج الطرفية للوحدة الأولى

    المؤشرات الاقتصادية
    ESNP GP ECFC
    ECST S. شاركنا ECSU
    ECOW نظام ECOS  

    وحدة BMC II: العملات


    المصدر: معهد بلومبرج

    نظرة عامة موجزة :

    • يوفر نظرة داخلية لتاريخ أسواق العملات وكيفية أدائها
    • يساعد في تحديد بعض النقاط الرئيسية التي قد تدفع تقييم العملة
    • الدور الذي تلعبه البنوك والقطاع المصرفي بشكل عام في الإدارة غير الفعالة للتضخم والانكماش في مصدرهما.
    • تهدف إلى تطوير فهم دور أسواق العملات في التأثير على ثروات الشركات والمستثمرين وما يمكنهم فعله لتجنب المخاطر المتعلقة بالعملات

    الوحدات الفرعية

    # 1 - ميكانيكا سوق العملات

    تقدم هذه الوحدة الفرعية للمشاركين الآليات المعقدة لأسواق العملات وكيف ترتبط عدة عملات ببعضها البعض للسماح بتداول العملات الأجنبية. في وقت سابق ، كانت أي عملة مرتبطة بالدولار الأمريكي فقط لنوع الاستقرار والسيولة الذي توفره. بدوره ، كان الدولار الأمريكي مقفلًا أمام الذهب بسعر محدد. ومع ذلك ، منذ عام 1971 ، تم تعليق نافذة تحويل الذهب للدولار الأمريكي وخضعت العملية برمتها لتغيير كبير حيث تم تعويم عدد من العملات. تطفو هذه العملات في مصفوفة من الأزواج التي يتم تقييمها من خلال عملية تعرف باسم المراجحة المثلثية. ومع ذلك ، ما يقرب من 85٪ من جميع عمليات تداول العملات لا تزال تتضمن الدولار الأمريكي وغالبًا ما يتم استخدامها كعملة مركزية لتحويل عملتين أقل سيولة.

    # 2 - تقييم العملة

    يساعد هذا القسم على فهم تعقيدات تقييم العملات وكيف تساعد في أداء سوق العملات بكفاءة. كما أشرنا ، فإن الارتباط المباشر بين العملات الورقية والذهب قد انهار مرة أخرى في عام 1971 وبما أن جميع تقييمات العملات يتم تداولها على أنها مجرد مقارنات بعملات أخرى. يجب أن يكون مفهوماً أنه على المدى الطويل ، يجب أن تكون تكلفة جميع السلع والخدمات متماثلة تقريبًا ، بغض النظر عن الموقع. ومع ذلك ، على المدى القصير ، والتي تهم المستثمرين ، تتأثر هذه العوامل بثلاثة عوامل رئيسية.

    • التغيرات المفاجئة في أسعار الفائدة
    • التغيرات المفاجئة في التضخم
    • التغيرات المفاجئة في كميات التجارة

    هذا لأن جميع الأشياء الأخرى متساوية ، والعملات ذات معدلات الفائدة المرتفعة ، والتضخم المنخفض ، والصادرات الصافية الأعلى تميل إلى أن تكون جذابة.

    # 3 - البنوك المركزية والعملات

    تتناول هذه الوحدة الفرعية دور البنوك المركزية في إدارة العملات الوطنية. يتعلم المشاركون كيف تنظم البنوك المركزية أسعار الفائدة قصيرة الأجل التي يمكن أن تؤثر على تقييم العملة. في الاقتصادات المتقدمة ، عادة ما يكون هدف التضخم 2٪ مستهدف في محاولة للسيطرة على مخاطر التضخم والانكماش. يمكن أن يكون الأخير ضارًا أيضًا ، لأنه يؤدي إلى فقدان الناس الاهتمام بالشراء ، وبالتالي يؤثر على النشاط الاقتصادي والنمو.

    # 4 - مخاطر العملة

    بشكل أساسي ، يمكن أن تتأثر أي شركة أو مستثمرون يشاركون في المعاملات النقدية عبر الحدود بحركات العملة. لفهم مخاطر العملة ، يتم أخذ كل من التقلبات التاريخية وتوقعات أسعار العملات في الاعتبار. يشرح كيف يمكن إبرام اتفاقيات آجلة من قبل هؤلاء المستثمرين والشركات لتقليل أو تجنب مخاطر الخسائر المتعلقة بالعملات.

    وظائف محطة بلومبيرج للوحدة 2

    العملات
    ECTR FXTF FXFM
    FXCA FXC FXFC
    ربط WBG FRD
    WIRA IFMO WGO
    GP WEI GP
    CIX PTOE  

    وحدة BMC III: الدخل الثابت


    المصدر: معهد بلومبرج

    لمحة موجزة:

    • هذا القسم مخصص لتطوير فهم كيفية تاريخ وديناميكيات سوق السندات وكيف أصبحت أكبر وأكثر الأسواق تعقيدًا في العالم.
    • الطرق التي تسهل بها العوائد المقارنة عبر سوق سندات متنوعة ومعقدة.
    • سوف يتعلم المشاركون حول كيفية تحديد أسعار الفائدة من قبل البنوك المركزية.
    • تعتمد كيفية تقييم السندات على أسعار الفائدة جنبًا إلى جنب مع بعض العوامل الرئيسية بما في ذلك الجدارة الائتمانية والتضخم.

    الوحدات الفرعية :

    جذور سوق السندات:

    يقدم هذا القسم مفهوم أدوات الدخل الثابت ويشرح كيفية تمثيلها لاتفاقيات القروض حيث يتعهد المقترض بدفع أقساط سداد ثابتة ومتفق عليها مسبقًا في تاريخ مستقبلي معين. غالبًا ما تصدر الحكومات سندات لتأمين القروض العامة لمجموعة متنوعة من الأغراض الآمنة وتوفر مستوى أعلى من السيولة. لمقارنة الدخل من السندات ، يبحث المستثمرون عن عائدات كل منهم.

    محركات تثمين السندات:

    يساعد هذا القسم في فهم كيفية تقييم السندات ومقارنتها وما هي المخاوف والاعتبارات التي تؤثر على قرارات المستثمرين.

    البنوك المركزية وأسعار الفائدة:

    يتناول هذا القسم كيفية قيام المصرفيين وإجراءاتهم التنظيمية بمراقبة أسعار الفائدة التي لها تأثير واضح على سوق السندات. عادة ما تراقب البنوك المركزية المستوى الحالي للتضخم والانكماش إلى جانب تنظيم أسعار الفائدة ومحاولة فهم الاتجاه الذي يعتقد المستثمرون أن أسعار الفائدة تتجه إليه.

    منحنى العائد وسبب أهميته:

    يوضح هذا القسم ما هو منحنى العائد وكيف يؤثر على أسواق السندات. منحنى العائد يصور تكلفة الاقتراض لفترات زمنية مختلفة. يتم وصف كيف عندما تقترض الشركات أو الأفراد ، يتم تحديد أسعار الفائدة على القروض بالرجوع إلى معدل الاقتراض الحكومي.

    الحركات في منحنى العائد:

    يتناول هذا القسم التحركات في منحنى العائد وما تعنيه للأفراد والشركات والحكومات. يعتمد الطرف الأيسر من المنحنى على أسعار الفائدة التي يحددها البنك المركزي وهي ثابتة إلى حد ما. ومع ذلك ، فإن الطرف الأيمن من المنحنى يمثل اعتقاد المستثمرين حول أين ستذهب أسعار الفائدة. سيتعلم المشاركون كيفية تفسير منحنى العائد ودراسة تعقيدات سوق السندات.

    انظر أيضًا إلى أسعار السندات

    وظائف محطة بلومبيرج للوحدة 3

    دخل ثابت
    WCAP GY IFMO
    SRCH WB جيو
    الميزانية WCDM ECFC
    GP RATD إلب
    دين CSDR اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة
    يقذف CRPR STNI FOMC
    DDIS سوفر جنباألى جنب
    WIRP GC FXFC
    BYFC    

    وحدة BMC IV: الأسهم


    المصدر: معهد بلومبرج

    لمحة موجزة:

    • سيقدم هذا القسم للمشاركين أساسيات أسواق الأسهم وكيفية أدائها.
    • يتضمن ذلك حساب أداء مؤشر الأسهم من أداء أسهم معينة.
    • فهم كيف ولماذا تكون الأسهم أكثر تقلبًا مقارنة بالسندات ولماذا تعتبر ملكية الأسهم عرضًا جذابًا.
    • اشرح كيف يلعب تحليل الصناعة وسلسلة التوريد دورًا رئيسيًا في أبحاث الأسهم
    • يوضح بالتفصيل ثلاثة أنواع من التقييم النسبي ودور نمو الأرباح المستقبلية في إجراء تقييم للقيمة الحقيقية.

    الوحدات الفرعية:

    التعريف بسوق الأوراق المالية

    يشرح هذا القسم كيف تُدرج الشركات نفسها في البورصة من خلال الاكتتابات العامة الأولية لجمع الأموال أو لتتمكن من بيع حصصها. قد يتم أيضًا شطب الشركات من القائمة إذا تم الاستحواذ عليها أو إفلاسها أو سوء الإدارة المالية من بين أسباب أخرى. كيف يتابع المستثمرون سوق الأسهم من خلال مؤشرات تتبع بعض الأسهم المختارة وتؤثر بقوة على قرارات المستثمرين

    طبيعة الأسهم

    يتعمق هذا القسم في طبيعة الأسهم ويشرح كيف تكون الأسهم أكثر تقلبًا من السندات نظرًا لعدم وجود أي مدفوعات للدخل الثابت ونموها يعتمد على أداء الشركة. يمكن لمالكي الأسهم الاستفادة بطريقتين إذا كانت الشركة تعمل بشكل جيد وارتفعت أسعار الأسهم وفي شكل مدفوعات أرباح.

    أبحاث الأسهم

    يتناول هذا القسم الموضوع المعقد لبحوث الأسهم والذي يتضمن تحليلًا على مستوى الصناعة قبل الانتقال إلى دراسة مختلف التوقعات المالية والإيرادات والتكاليف والأرباح حتى تتمكن من تحديد الأسهم المناسبة للاستثمارات. (راجع أيضًا دورة النمذجة المالية)

    التقييم المطلق :

    يشرح كيف الدور الذي يلعبه التقييم المطلق في استثمارات سوق الأسهم. يميل التقييم المطلق إلى البحث عن مكاسب ملموسة قصيرة الأجل على مكاسب احتمالية طويلة الأجل قد يكون من الصعب الاعتماد عليها. يقدم منظورًا مثيرًا للاهتمام حول تقييم الأسهم واشتقاق قيمتها بناءً على الأداء الفوري للشركة.

    التقييم النسبي :

    التقييم النسبي أكثر عند مقارنة الشركة الحالية بتقييمها التاريخي الذي يؤدي إلى نتائج ذاتية وبديهية بدلاً من النتائج الموضوعية. يتم اشتقاق ذلك عن طريق ضرب ربحية السهم المقدرة بما يعتبره المستثمرون نسبة عادلة للسعر إلى العائد.

    أيضا ، سعر الخروج لقيمة الكتاب ،

    وظائف محطة بلومبيرج للوحدة 4

    الأسهم
    EQS DES WACC
    الاكتتاب بنك التعمير الصينى CRP
    GIP ICS بيتا
    WEI SPLC قيمة التعريض
    SECF BI DVD
    عضو م GF
    هيئة تنظيم الاتصالات سرب WPE
    MIRR EA PEBD
    FA NI RV
    EVTS مخطط كهربية الدماغ RVC

    مفهوم سوق بلومبرج - رسوم الدورة


    • بالنسبة للطلاب ، تبلغ تكلفة هذه الدورة التدريبية عبر الإنترنت 149 دولارًا أمريكيًا فقط ، بينما تبلغ تكلفة هذه الدورة التدريبية للمحترفين 249 دولارًا أمريكيًا.
    • من الناحية المثالية ، يستغرق الأمر حوالي 8-12 ساعة لإكمال الدورة ويوصى بتخصيص وقت كافٍ لفهم المحتويات بشكل صحيح.

    فوائد دورة BMC هذه


    • اكتساب الإلمام بمفاهيم السوق الرئيسية
    • التعرف جيدًا على اللغة المالية المستخدمة في الصناعة
    • التعلم بمساعدة دراسات الحالة الواقعية لاكتساب فهم عملي
    • فهم معايير الصناعة الرئيسية للمحترفين
    • إتقان أكثر من 70 وظيفة من وظائف Bloomberg Terminal لتصبح جاهزة للصناعة
    • الحصول على شهادة إتمام في نهاية الدورة

    مفهوم سوق بلومبيرج - نموذج شهادة


    فيما يلي نموذج الشهادة التي تحصل عليها بعد الانتهاء من اختبار مفهوم سوق بلومبيرج.

    المصدر: معهد بلومبرج

    استنتاج


    Bloomberg Market Concept عبارة عن دورة تعليمية إلكترونية سريعة الخطى تقدمها Bloomberg توفر لك المرونة اللازمة لإجراء هذا الاختبار متى شئت. يزودك هذا الاختبار بتعلم قائم على دراسة الحالة الواقعية في الأسهم والعملات والدخل الثابت والاقتصاد. بالإضافة إلى ذلك ، فإنه يعلمك وظائف Bloomberg Terminal الضرورية للوظائف العملية في الخدمات المصرفية الاستثمارية ، وبحوث الأسهم ، والمزيد. 

    يوصى بشدة بعدم الاستخفاف بالدورة وتخصيص وقت كافٍ لاستعراض المحتويات وإتقانها حتى تتمكن من الاستفادة الكاملة من حيث اكتساب معادلات التقييم المطلقة والمعرفة والمهارات والقدرات المفيدة