الاستثمار النقدي (تعريف ، مثال) | أنواع خيارات الاستثمار النقدي
ما هي الاستثمارات النقدية؟
يشير الاستثمار النقدي إلى الاستثمار في الأدوات قصيرة الأجل أو حساب التوفير عمومًا لمدة 90 يومًا أو أقل والذي يحمل عمومًا معدل فائدة منخفضًا أو عائدًا بمعدل مخاطر منخفض نسبيًا مقارنةً بأسلوب الاستثمار الآخر.
هذه الاستثمارات هي أصول قصيرة الأجل عالية السيولة يمكن تحويلها إلى نقد بسهولة. تُعرف هذه الاستثمارات أيضًا باسم استثمارات سوق المال أو الاحتياطيات النقدية. تشمل أمثلة الاستثمارات النقدية شهادة الإيداع وأذون الخزانة وحسابات التوفير وما إلى ذلك.
- عادةً ما يقدم المبلغ المستثمر في الاستثمارات النقدية أقل عائد محتمل عند مقارنته بأنواع الاستثمار الأخرى السائدة في السوق ، ولكن في نفس الوقت ، لديهم أيضًا أقل المخاطر التي يمكن أن تساعد الشخص الذي يستثمر في ذلك على الوفاء بمدى قصير. أهداف دون مخاطر كبيرة.
- إنها تلعب دورًا مهمًا عندما يتعلق الأمر ببناء محفظة متنوعة حيث تساعد في استكمال الأصول ذات المخاطر العالية في المحفظة.
- لهذا السبب ، تعتبر أيضًا الأصول "الدفاعية" التي تساعد في تقليل تقلب المحفظة.
أنواع خيارات الاستثمار النقدي
هناك أنواع مختلفة من خيارات الاستثمار النقدي حيث يمكن للمستثمرين استثمار أموالهم.
# 1 - أدوات سوق المال
أدوات سوق المال هي الديون قصيرة الأجل والأوراق المالية التي يتم بيعها في أسواق المال وعادة ما يكون لها فترة استحقاق أقل من ستة أشهر. أدوات سوق المال هي استثمارات عالية السيولة ، أي أنه يمكن تحويلها إلى نقد بسهولة ودفع فائدة على الاستثمار بسعر فائدة متغير أعلى قليلاً من العائد المكتسب على حساب التوفير النقدي. تشمل الأمثلة المختلفة على ذلك الأوراق التجارية وأذون الخزانة وما إلى ذلك.
# 2 - حساب التوفير
حساب التوفير هو حساب الإيداع الموجود في البنك أو المؤسسات المالية الأخرى التي تقدم فائدة على المبلغ المودع. يعتبر حساب التوفير بديلاً عن الاستثمار النقدي من قبل بعض الأشخاص. ومع ذلك ، فإن سعر الفائدة ضئيل للغاية على هذه الحسابات. تعتمد الفائدة على حسابات التوفير على البنك أو المؤسسة المالية التي يوجد بها الحساب. قد تفرض بعض المؤسسات أيضًا رسومًا على هذه الحسابات ما لم يتم الاحتفاظ بمتوسط حد أدنى معين للرصيد الشهري في الحساب
مثال على الاستثمارات النقدية
أصدرت الحكومة الأمريكية سندات الخزانة بقيمة اسمية قدرها 1000 دولار والتي تبلغ 950 دولارًا. يتم إصدار أذون الخزانة مع الوعد بدفع القيمة الاسمية الكاملة للمستثمر في وقت الاستحقاق.
الآن ستدفع الحكومة في وقت الاستحقاق 1000 دولار إلى المستثمر كونها القيمة الكاملة لسند الخزانة. سيعطي هذا ربحًا قدره 50 دولارًا (1،000 - 950 دولارًا) للمستثمر. يعتبر مبلغ الربح بمثابة الفائدة المكتسبة.
مزايا
هناك العديد من المزايا المختلفة للاستثمارات النقدية التي تتيح الفرصة للمستثمرين لاستثمار أموالهم في الأصول السائلة. بعض المزايا هي كما يلي:
- يؤدي إلى الحفاظ على رأس المال الذي هو ميزته الأساسية. يعتبر أيضًا استثمارًا آمنًا للغاية.
- عندما تحدث حالة طارئة غير متوقعة للنقد ، فإن الاستثمارات النقدية تساعد في تلبية تلك النفقات غير المتوقعة لأنها أصول عالية السيولة ويمكن تحويلها إلى نقد بسهولة شديدة. وبالتالي يمنع المستثمر من بيع الأصول مثل الأسهم أو السندات التي قد تكون جزءًا من بعض محفظته. وبالتالي ، فإن الاحتفاظ بالاستثمار النقدي هو الطريقة البسيطة للوفاء بهذه الالتزامات المالية.
- نظرًا لأن هذه الاستثمارات هي أصول سيولة للغاية ، فيمكنها استبدالها بسرعة بالمنتجات أو الخدمات التي يرغب المستثمر في الاستفادة منها كما هو الحال مع السحب البسيط الذي يمكنه من الوصول الفوري إلى أمواله.
سلبيات
إلى جانب المزايا المختلفة ، فإنه يحتوي أيضًا على بعض القيود والعيوب ، وبعضها على النحو التالي:
- يتعلق العيب الرئيسي للاستثمار النقدي بالمعدل الإجمالي للعائد الذي يمنحه الاستثمار. هذه الاستثمارات آمنة بطبيعتها ، لذا فهي لا توفر عائدًا كبيرًا توفره الاستثمارات الخطرة. أقل من المخاطر التي يتم تحملها ، سيكون أقل العائد على هذا الاستثمار الأقل خطورة.
- نظرًا لأن العائد على النقد ، فإن الاستثمارات أقل بكثير ، لذلك يستمر المستثمرون في تحديد المبلغ النقدي الذي يحتاجون إليه من وقت لآخر حتى لا تكون أموالهم خاملة ولا ينبغي أن يتأثر العائد الإجمالي للمحفظة. نظرًا لهذا القدر الهائل من الوقت الذي يقضيه المستثمر في تحديد متطلباته النقدية بالضبط.
- في حالة الاستثمار النقدي أيضًا ، يكون لبعض الودائع فترة محددة وفي حالة قرر المستثمر سحب أمواله في منتصف المدة ، فعادةً ما يتعين عليه التنازل عن مدفوعات الفائدة وفي نفس الوقت قد يُطلب منه أيضًا دفع مبلغ من رسوم السحب المبكر.
نقاط مهمة
- يشار إلى هذا الاستثمار أيضًا على أنه مساهمة مالية مباشرة لفرد أو شركة في مشروع ، على عكس الأموال المقترضة.
- عادة ، يتم تنفيذ هذه الاستثمارات من قبل أولئك الذين يحتاجون إلى مكان مؤقت للاحتفاظ بأموالهم بينما يواصلون البحث عن منتجات استثمارية أخرى.
استنتاج
هذه الاستثمارات هي الأصول قصيرة الأجل عالية السيولة التي يمكن تحويلها إلى نقد بسهولة. لديهم حد أدنى من المخاطر كما هو مطلوب من قبل بعض المستثمرين ولكن في نفس الوقت ، فإنهم يقدمون معدل عائد منخفض للغاية قد لا يجتذب البعض. بشكل عام ، يتم تنفيذ هذه من قبل أولئك الذين يحتاجون إلى مكان مؤقت للاحتفاظ بأموالهم بينما يواصلون البحث عن منتجات استثمارية أخرى. هذا مفيد في حالة الطوارئ للأموال حيث يمكن للمستثمر الوصول إلى الأموال المستثمرة من قبله بسهولة وفي غضون فترة زمنية قصيرة. تشمل الاستثمارات النقدية المختلفة شهادة الإيداع ، وأذون الخزانة ، وحسابات التوفير ، إلخ ، والتي توفر دخلاً مستقرًا ومنخفض المخاطر للمستثمرين في شكل مدفوعات فائدة منتظمة.
