ROE مقابل ROA | أعلى 5 اختلافات | (مع الرسوم البيانية)
الفرق بين ROE و ROA
العائد على حقوق الملكية هو مقياس للأداء المالي يتم حسابه عن طريق قسمة صافي الدخل على إجمالي حقوق الملكية بينما العائد على الأصول هو نوع من العائد على نسبة الاستثمار الذي يشير إلى الربحية مقارنة بإجمالي الأصول ويحدد مدى جودة أداء الشركة ؛ يتم حسابه بقسمة صافي الربح على إجمالي الأصول.
معلمتان أساسيتان لتحليل الأعمال هما Interpet ROE والعائد على الأصول (ROA).
العائد على حقوق الملكية والعائد على الأصول ، تُعرف هذه النسب بنسب الربحية ، لأنها تشير إلى مستوى الربح الناتج عن الأعمال التجارية.
ما هو ROE؟
يقيس العائد على حقوق الملكية مقدار ما تكسبه الشركة فيما يتعلق بمقدار حقوق الملكية المطروحة في العمل. العائد على حقوق الملكية هو نسبة يتم حسابها مع صافي الدخل كبسط وإجمالي حقوق الملكية كمقام.
- صافي الدخل هو بند بيان الدخل ، وإجمالي حقوق الملكية يأتي من الميزانية العمومية ؛ هذا هو السبب في حساب النسبة ، يتم أخذ متوسط حقوق الملكية.
- تشير النسبة الأعلى إلى أن الشركة تعمل بشكل جيد لأنها قادرة على تحقيق قدر كبير من الأرباح ، بالنظر إلى مستوى معين من الاستثمارات في شكل حقوق ملكية.
- يتم أيضًا حساب العائد على حقوق الملكية بشكل شائع باستخدام صيغة DuPont. تحليل DuPont هو مزيج من ثلاث نسب ، مما يساعد في تحديد المعلمة التي تؤدي إلى زيادة أو نقصان ROE.
ما هو ROA؟
العائد على الأصول هو مقياس لقياس مقدار الربح الذي تحققه الشركة مع عدد الأصول الإجمالية المستثمرة في العمل. يتم قياس هذه النسبة بصافي الدخل كبسط وإجمالي الأصول كمقام.
- بطريقة أخرى ، يقيس هذا مقدار الربح الذي تحققه الشركة مع الأموال المستثمرة من قبل المساهمين المفضلين للمساهمين في الأسهم وأيضًا إجمالي الاستثمار في الديون.
- توفر كل هذه المجموعات من المستثمرين الأموال المطلوبة لإجمالي الأصول. يتم تمويل إجمالي الأصول من قبل كل من حاملي الأسهم والديون ، ومن الضروري إضافة مصروفات الفائدة في صافي الدخل ، والتي تقع في بسط النسبة.
- في حالة العائد على الأصول أيضًا كما في حالة ROE ، يكون البسط هو بند بيان الدخل ، والمقام هو بند الميزانية العمومية. لهذا السبب يتم أخذ متوسط إجمالي الأصول في المقام.
ROE مقابل ROA Infographics
الاختلافات الحاسمة بين ROA مقابل ROE
فيما يلي الاختلافات الرئيسية:
- بمساعدة ROE ، يمكننا قياس مقدار أرباح الشركة فيما يتعلق بمقدار حقوق الملكية التي يتم وضعها في العمل. في المقابل ، يخبرنا العائد على الأصول (ROA) عن مقدار الربح الذي تحققه الشركة من خلال المبلغ الإجمالي للأصول المستثمرة في الأعمال التجارية.
- أثناء حساب العائد على حقوق الملكية ، يكون صافي الدخل هو البسط ، في حين أن إجمالي حقوق الملكية هو المقام. عند حساب العائد على الأصول ، يكون صافي الدخل هو البسط وإجمالي الأصول هو المقام.
- هناك طريقة أخرى لحساب العائد على حقوق الملكية وهي تحليل دوبونت ، ولكن لا تتوفر مثل هذه المقاييس لحساب العائد على الأصول.
- لحساب العائد على حقوق الملكية ، فإننا نأخذ بعين الاعتبار المستثمرين في الأسهم فقط ، ولكن لحساب العائد على الأصول ، والمساهمين في الأسهم ، والمساهمين المفضلين ، وإجمالي استثمارات الدين ، يتم أخذها جميعًا في الاعتبار.
- أثناء حساب العائد على حقوق المساهمين ، لا يلزم إجراء أي تعديل في البسط حيث يتم اعتبار حقوق الملكية فقط هي المقام. لحساب العائد على الأصول ، من الضروري إضافة مصروفات الفائدة إلى البسط نظرًا لأن إجمالي الأصول يتم تمويله من قبل كل من حاملي الأسهم والديون.
جدول مقارنة
| أساس | العائد على حقوق الملكية (ROE) | العائد على الأصول (ROA) | ||
| مقدمة | يقيس العائد على حقوق الملكية مقدار ما تكسبه الشركة فيما يتعلق بمقدار حقوق الملكية المطروحة في العمل. | العائد على الأصول هو مقياس لقياس مقدار الربح الذي تحققه الشركة مع عدد الأصول الإجمالية المستثمرة في العمل. | ||
| الفرق في المقام | العائد على حقوق الملكية هو نسبة يتم حسابها مع صافي الدخل كبسط وإجمالي حقوق الملكية كمقام. | يتم قياس هذه النسبة بصافي الدخل كبسط وإجمالي الأصول كمقام. | ||
| تحليل دو بونت | يتم حساب العائد على حقوق الملكية أيضًا باستخدام تحليل du Pont ، والذي يساعد على تحديد ما إذا كان العائد على حقوق الملكية قد زاد من هامش الربح الصافي المستحق أو الرافعة المالية أم أنه بسبب زيادة في معدل دوران الأصول | لا تنطبق مثل هذه التدابير لحساب العائد على الأصول | ||
| المستثمرون | يتم أخذ مستثمري الأسهم فقط في الاعتبار لحساب العائد على حقوق الملكية. | يقيس العائد على الأصول (ROA) مقدار الربح الذي تحققه الشركة من الأموال المستثمرة من قبل المساهمين المفضلين للمساهمين في الأسهم ، وكذلك إجمالي استثمار الدين حيث يتم توفير الأموال المطلوبة لإجمالي الأصول من قبل كل هؤلاء المستثمرين. | ||
| تعديل | لحساب العائد على حقوق الملكية ، ليس مطلوبًا تعديل بسط النسبة لأن المقام هو حقوق الملكية فقط ، وليس مزيجًا من الدين وحقوق الملكية. نظرًا لعدم وجود دين ، لا يلزم إعادة إضافة الفائدة في البسط. | نظرًا لأن إجمالي الأصول يتم تمويله من قبل كل من حاملي الأسهم والديون ، فمن الضروري إضافة مصروفات الفائدة مرة أخرى في صافي الدخل ، والتي تقع في بسط النسبة. |
استنتاج
يُعرف العائد على حقوق الملكية والعائد على الأصول بنسب الربحية ، لأنها تشير إلى مستوى الربح الذي تحققه الشركة. أثناء اتخاذ القرار والاستنتاج بشأن الصحة المالية للشركة وأدائها ، من الضروري جدًا مراعاة كل من العائد على الأصول وعائد حقوق الملكية ، نظرًا لأن كلا النسبتين مهمتان للغاية.
يساعدنا الجمع بين النتائج في الحصول على فكرة عادلة حول فعالية إدارة الشركة في أي شركة.
