محلل الملكية الخاصة (مهنة ، وظائف ، رواتب) | دليل المبتدئين الكامل
دليل محلل الملكية الخاصة
محلل الأسهم الخاصة هو محلل للأسهم يبحث في الشركات التي يتم تقييمها بأقل من قيمتها الحقيقية بحيث يمكن لمستثمر الأسهم الخاصة شراء الشركة ، واعتبارها خاصة وجني الأرباح.
يمكن تعريف الملكية الخاصة على نطاق واسع بأنها استثمار في الشركات الخاصة غير المدرجة من خلال تحمل مخاطر أعلى والأمل في تحقيق عوائد كبيرة. أن تصبح محللًا للأسهم الخاصة هو حلم أي متخصص مالي تقريبًا.
هل تعتقد أن الحصول على وظيفة كمحلل أسهم خاصة أمر سهل؟ الجواب هو كبير لا!
يمكن أن تكون الملكية الخاصة مثيرة للاهتمام حقًا إذا كنت شخصًا يستمتع بالتفاعل مع الأشخاص وإجراء البحوث والقيام بالعناية الواجبة وإدارة المحافظ المالية للأشخاص. ما أهدف إلى القيام به من خلال هذه المقالة هو مساعدتك في استكشاف الملكية الخاصة كمهنة وإعطائك صورة واضحة عما ستكون عليه كمحلل أسهم خاصة.
ما هي الملكية الخاصة؟
لمساعدتك على فهم هذا ، أجب على سؤالي - ما هو القاسم المشترك بين الشركات الناشئة والشركات الراسخة؟ الأمر بسيط ، كلاهما يتطلب الاستثمار / رأس المال من أجل النمو. قد يعني هذا النمو بناء المزيد من المصانع ، أو تجنيد المزيد من الأشخاص أو تجديد المنتجات الحالية. يمكن أن تساعد هذه الاستثمارات أيضًا في شراء شركة أخرى أو إنقاذ شركة من الإغلاق.
إذن ، من أين يأتي هذا الاستثمار؟ قد يكون الاقتراض من بعض البنوك أو بيع الأسهم وجمع الأموال من البورصة.
لكن في بعض الأحيان تبحث الشركات عن شيء أكثر من مجرد الأموال المتدفقة في الشركة. إنهم يريدون الاستثمار من شخص يمكن أن يوجههم في بناء أعمالهم. يتم لعب هذا الدور على وجه التحديد من قبل شركة الأسهم الخاصة.
يصبح رجال الملكية الخاصة جزءًا من الشركة ، عادةً على مستوى مجلس الإدارة ، ويساعدون في تعزيز النمو ، ويغذون الشركة لخلق قيمة إضافية. بالنسبة إلى شركة ناشئة جديدة ، يمكن أن يكون تسويق فكرة رائعة ، بالنسبة للشركات الراسخة ، يمكن أن يكون ذلك لمساعدة الإدارة على تحسين أفكارها الحالية أو العثور على شركات يمكن أن يعملوا معها بشكل مشترك.
تقوم شركات الأسهم الخاصة جنبًا إلى جنب مع استثماراتها الخاصة بجمع هذه الأموال من البنوك وصناديق التقاعد وصناديق الأوقاف وحسابات التوفير. مع وصول الشركة إلى النمو المستهدف ، يقوم المستثمرون ببيع أسهمهم. يتم مشاركة القيمة التي تم إنشاؤها بين الأشخاص الذين قدموا الاستثمار الأصلي.
ومن ثم يمكننا القول أن الملكية الخاصة ليست مستشارًا ولكنها مستثمر ينشئ أو يبني أعمالًا أفضل.
شيء واحد يجب أخذه في الاعتبار هو أن صناديق الأسهم الخاصة تستثمر في الأصول المملوكة للقطاع الخاص أو المملوكة للقطاع العام ولكن مشتري الأسهم الخاصة يخطط للاستحواذ على ملكية خاصة.
من هو محلل الأسهم الخاصة؟
- محلل الأسهم الخاصة أو محلل PE هو شخص يعمل بشكل أساسي في شركات الأسهم الخاصة ويقوم بإجراء البحوث وتحليل النسب ويقدم تفسيرات عن الشركات الخاصة.
- استخدم العناية الواجبة ، وتقنيات النمذجة المالية ، وطرق التقييم من أجل تقييم مزايا الاستثمار في شركة خاصة.
- إدارة محفظة أو صندوق استثماري ، والذي يتضمن حصة جزئية أو كاملة في حقوق ملكية الشركات الخاصة التي يستثمرون فيها.
- جمع الأموال من الشركات الخاصة والبنوك والأفراد ذوي الملاءة المالية العالية لتعظيم العوائد بما يتجاوز تلك التي تقدمها البورصات العامة.
- الخبراء الذين يتوقعون عائد استثمار شركة ما ويحددون أيضًا أفضل استخدام لاستثمارات معينة.
ماذا يفعل محلل الأسهم الخاصة؟
- تقييم دقيق: الشركات التي تستهدفها شركات الأسهم الخاصة هي شركات مملوكة للقطاع الخاص ، وبالتالي لم يتم تحديد سعر السوق لأسهمها. ومن ثم فإن دور المحلل يصبح حاسمًا من أجل توفير تقييم دقيق لأسهم الشركة حيث يريد الاستثمار.
- تحقيق هدف الاستثمار: شيء آخر يحتاجه محلل الأسهم الخاصة هو تحديد ما إذا كان الاستثمار في شركة معينة سيحقق هدف الأموال. لهذا ، يحتاج المحلل إلى إجراء تحليل شامل للبيانات المالية وحساب القيمة الحالية الصحيحة للأرباح المتوقعة للشركة.
- تحديد هيكل رأس المال الأمثل: هناك موقف حيث تفكر شركات الأسهم الخاصة في تغيير هيكل رأس مال الشركة التي تستثمر فيها. وهنا سيتعين على محلل الأسهم الخاصة العمل على الافتراضات وإعداد السيناريوهات المالية. مع هذا ، يمكنه تحديد المزيج الأمثل للديون وحقوق الملكية من أجل تعظيم العائد على الاستثمار.
الأشياء الأخرى التي يمكن تضمينها في الملف الوظيفي لمحلل الأسهم الخاصة هي ؛
- تحليل آفاق الاستثمار الجديدة
- جمع الأموال من الشركات
- إجراء تحليل مالي مفصل
- إنشاء نماذج مالية
- إنشاء عروض تقديمية للشركات
- كتابة مذكرات لجنة الاستثمار
- تفاعل مع الإدارة
- إدارة ومراقبة استثمارات المحفظة
- تقديم الدعم لهيكلة والعناية الواجبة والتفاوض وتمويل الاستثمارات
- تقديم تقارير المراجعة الدورية لشركات المحفظة الحالية للمستثمرين
- إجراء البحوث وجمع البيانات ذات الصلة بالصناعة والمنافسين
بالإضافة إلى ذلك ، ستعتمد مهام محلل الأسهم الخاصة على استراتيجية الاستثمار التي تتعهد بها شركة الأسهم الخاصة في وقت معين.
ما هي الشروط المسبقة لمهنة الملكية الخاصة؟
إذا كنت تفكر في وظائف المبتدئين في الأسهم الخاصة ، فستكون وظيفة محلل أو مشارك في الأسهم الخاصة.
- إذا تقدمت بطلب لوظائف محلل الأسهم الخاصة ، فقد تحتاج إلى درجة البكالوريوس أو الماجستير في المالية أو الاقتصاد أو تحليل الاستثمار أو المحاسبة.
- درجة الماجستير في إدارة الأعمال (MBA) المتخصصة في التمويل ، والمحلل المالي المعتمد (CFA) سيكون دائمًا زائدًا
- سيكون العمل مفصلاً ومتطلبًا ، وبالتالي قد يضطر المرء إلى العمل لساعات طويلة ، لذا تأكد من أن نمط حياتك يناسب هذا النوع من العمل
- سيشمل ذلك الكثير من التفاعلات مع الشركات والمصرفيين والاستشاريين من أجل بدء مشروعك ومن ثم يجب أن تكون جيدًا في مهارات الاتصال والتواصل.
- تتركز المعاملات بشكل رئيسي على الديون. لذلك أنت بحاجة إلى معرفة كافية بالمصطلحات والمفاهيم ، ولا سيما الفهم الجيد للقروض المصرفية المجمعة والسندات ذات العائد المرتفع التي تُستخدم عمومًا في عمليات الاستحواذ.
- في دول مثل المملكة المتحدة والولايات المتحدة الأمريكية ، يمكن للشخص الحاصل على درجة البكالوريوس الحصول على اختراق في قطاع الأسهم.
- كمبتدئ أو أحدث ، يمكن تفادي التجربة إذا أظهر المرشح مهارات جيدة.
ما هي المهارات التي يجب أن يمتلكها محلل الأسهم الخاصة؟
- معرفة قوية بالصناعة: إذا كنت تخطط لتولي مهنة الأسهم الخاصة ، فأنت بحاجة إلى امتلاك معرفة قوية بمختلف الصناعات ونماذج أعمالها ، وهيكل الصناعة ، وما إلى ذلك. ستمكنك هذه المهارة من العمل بكفاءة والحفاظ على عملك - حتى الآن في هذه البيئة سريعة الخطى. خاصة إذا كنت ترغب في الوصول إلى القمة ، فمن المهم تطوير استثمار ممتاز وحكم تجاري لا يمكن أن يحدث إلا إذا كنت جيدًا في إجراء البحوث حول الصناعات / المحافظ التي تعمل عليها.
- المهارات التحليلية: كما رأينا بالفعل ، فإن العمل الأساسي الذي يقوم به محلل الأسهم الخاصة هو تحليل وتفسير البيانات المالية ، وإعداد النماذج المالية ، والتفكير في مختلف السيناريوهات المالية والاقتصادية. سيكون هذا النوع من العمل مطلوبًا لتوفير رؤى مالية حول كيفية وضع شركة معينة ماليًا ، ومقارنتها بظروف السوق مع الاهتمام بتحليل بحث مفصل. من المتوقع أن يكون المحلل جيدًا في التفكير المنطقي والتحليلي متعدد المهام للتوصل إلى حلول إبداعية للمشكلات.
- مهارات التعامل مع الأشخاص: بصفتك محلل PE ، سيتعين عليك التفاعل مع الكثير من المطلعين على الأعمال التجارية والكثير من الغرباء لإجراء اتصالات وهو أمر بالغ الأهمية لنجاحك. يتضمن التفاعل مع كبار أعضاء شركات الأسهم الخاصة للحصول على معلومات استخبارية عن الاستثمارات الحالية والمحتملة وإنجاز العمل داخليًا مع زملائك في الفريق. يجب أن تكون قادرًا على إنشاء علاقات إيجابية ومثمرة للعمل. بشكل عام ، يتطلب الأمر تواصلًا جيدًا تحدثًا وكتابة ، ومهارات قيادية ، لإنجاز العمل.
- مهارات التقييم: إن المهارة الأساسية التي قد تحتاجها هي تقييم الشركات بأساليب مختلفة. يتم تقييم الشركات في مختلف القطاعات بشكل مختلف. ومن ثم ستحتاج إلى تعلم مفاهيم التقييم الأساسية وتطبيقه وطرقه بنجاح.
- مهارات الحلفاء: من النقاط المهمة الأخرى التي يجب مراعاتها أنه نظرًا لأنه من المتوقع أن تعمل لساعات طويلة معظم أيام الأسبوع ، يجب أن تكون شخصًا يتمتع بمستوى عالٍ من الطاقة. يجب أن تكون قادرًا على استخدام مجموعة Microsoft بسلاسة (Excel و MS Word و PowerPoint). غير ضروري ، يجب أن تكون محترفًا لديه دوافع ذاتية وعملي ، وعلى مستوى عالٍ من الأخلاق وموجه نحو النتائج.
ما هو يوم العمل المعتاد لمحلل الأسهم الخاصة؟
عندما يتعلق الأمر بعدد ساعات العمل ، فإن الأمر ليس سيئًا مقارنة بالخدمات المصرفية الاستثمارية. سيبدأ يوم محلل PE حوالي الساعة 9 صباحًا وينتهي حوالي الساعة 7.00 إلى 9.00 مساءً اعتمادًا على العمل. قد تضطر إلى العمل في عطلات نهاية الأسبوع وفقًا للعمل المتعلق ببعض الصفقات العاجلة. سيصف الرسم البياني أدناه المهام النموذجية التي يقوم بها مساعد الملكية الخاصة أو محلل الأسهم الخاصة على مدار اليوم.
يمكن أن تكون ثقافة العمل في أشكال PE بيئة عمل غير رسمية أو حتى مثل الشركات التقليدية حيث تعمل في مقصورات. بالإضافة إلى ذلك ، نظرًا لأن الجزء الأكبر من السداد يعتمد على مدى جودة الاستثمارات ، فهناك ثقافة للأداء.
ما هي فرص العمل والرواتب لمحلل الأسهم الخاصة؟
آفاق عمل محلل الملكية الخاصة
- ابحث عن التدريب الداخلي: إذا كنت قد قررت ممارسة مهنة في الأسهم الخاصة أثناء دراستك ، فسيكون من الرائع أن تبدأ مبكرًا في هذا المجال وتذهب إلى التدريب الداخلي. سيمكنك ذلك من الحصول على خبرة عملية حول كيفية بيئة العمل ، وستكون قادرًا على تحديد ما إذا كنت مناسبًا لها. إذا سارت الأمور على ما يرام وكنت قادرًا على إقناع أصحاب العمل ، فيمكنك بالتأكيد التطلع إلى وظيفة بدوام كامل هناك.
- اغتنم فرص التوظيف في الحرم الجامعي: يتجنب الكثيرون الذهاب إلى مواضع في الحرم الجامعي بالنظر إلى أرقام الرواتب التي تقدمها الشركات لأصحاب أحدث. ولكن هناك شركات أسهم عالية ومتوسطة المستوى عادةً ما توظف أشخاصًا من الجامعات ، وبالتالي تحتاج إلى مراقبة الفرص القادمة في طريقك واغتنامها.
إذا كنت من ذوي الخبرة في الخدمات المصرفية الاستثمارية أو التداول أو الاستشارات لمدة عام أو عامين في صناعة معينة ، فسيتم النظر في الأمر من قبل جهات التوظيف.
هناك شيء واحد يجب مراعاته وهو أثناء تحضير نفسك للمقابلات ، لا تعد السير الذاتية التي تعتبر شائعة جدًا. أنت بحاجة إلى مطابقة المهارات والخبرات التي تمتلكها مع ما تتطلبه الشركة. صدقوني ، النوع العام من السير الذاتية سيتم وضعه مباشرة في سلة المهملات.
آفاق الراتب محلل الملكية الخاصة
قادم إلى الجزء المهم - الراتب! سيكون هذا ذاتيًا وسيأخذ في الاعتبار مهاراتك وتعليمك وخبراتك.
المصدر: في الواقع
- يتضمن تعويضك كمحلل PE الراتب الأساسي والمكافأة. مثل المجالات الأخرى ذات الصلة ، ستعتمد المكافأة على أداءك وأداء الصندوق ، حيث يتم إعطاء وزن أكبر لأداء الصناديق.
- إذا قارنا التعويض ، فسيكون أعلى بشكل هامشي بنسبة 5٪ إذا كنت حاصل على ماجستير في إدارة الأعمال مقارنة بعدم حصولك على ماجستير في إدارة الأعمال.
- في نيويورك ، يربح محلل الأسهم الخاصة في المتوسط 40.000 - 1.00.000 دولار في السنة وفي لندن 23.000-58.000 جنيه إسترليني.
# شركات الأسهم الخاصة الرائدة في جميع أنحاء العالم تشمل Goldman Sachs Capital Partners و Kohlberg Kravis Roberts (KKR) و The Blackstone Group و Apollo Management و Bain Capital.
التقدم الوظيفي في الملكية الخاصة
سيحدد الجدول أدناه الماضي (الخلفية) ، والحاضر (المسؤوليات) ، والتقدم الوظيفي (المستقبل) في الملكية الخاصة.
| الملكية الخاصة | خلفية | المسؤوليات | التقدم الوظيفي |
| محللون |
|
|
سنتان كمحلل قبل الترقية إلى منصب منتسب |
| المرتبطين |
|
|
ثلاث سنوات كمساعد قبل الترقية إلى منصب المدير المساعد |
| المدير المساعد |
|
|
سنتين إلى ثلاث سنوات في هذا الدور قبل الترقية إلى مدير الاستثمار |
| مدير الاستثمار |
|
|
ما لا يقل عن سنتين إلى ثلاث سنوات للترقية إلى منصب مدير |
| مخرج |
|
|
تعاقب الإدارة في الشركة التي تقدم فرصًا تقود التوسع الدولي داخل الشركة أو خارجها |
استنتاج
أحد الأشياء الرائعة في الوظائف الصعبة مثل كونك محلل أسهم خاصة هو أنها توفر لك خبرة لا تقدر بثمن. ولكن سيكون من الصعب على أي شخص الحكم على ما إذا كان هذا هو الخيار الوظيفي الصحيح بالنسبة لك. سيكون هذا القرار لك تمامًا وسيعتمد على اهتماماتك ومهاراتك. آمل أن تكون المعلومات التي شاركتها من خلال هذا المنشور مفيدة وتساعدك على تحديد مستقبلك في هذا المجال المثير للاهتمام. كل خير! :-)
ماذا بعد؟
إذا تعلمت شيئًا جديدًا أو استمتعت بالمنشور ، فالرجاء ترك تعليق أدناه. اسمحوا لي أن أعرف ما هو رأيك. شكرا جزيلا واعتن بنفسك. تعلم سعيد!
